中审亚太会计师事务所（特殊普通合伙）

China Audit Asia Pacific Certified Public Accountants LLP

AUDIT REPORT

上海泷蝶新能源科技有限公司

2025 年度、2026 年 1-6 月

合并财务报表审计

中国·北京

BEIJING CHINA

目录

一、审计报告 1 二、已审财务报表 1. 合并资产负债表 4 2. 合并利润表 6 3. 合并现金流量表 7 4. 合并所有者权益变动表 8 5. 资产负债表 10 6. 利润表 12 7. 现金流量表 13 8. 所有者权益变动表 14 9. 财务报表附注 16

审计报告

中审亚太审字（2026）012074号

上海泷蝶新能源科技有限公司：

一、审计意见

我们审计了上海泷蝶新能源科技有限公司（以下简称“上海泷蝶新能源”）财务报表，包括2025年12月31日及2026年6月30日的合并及公司资产负债表，2025年度及2026年1-6月的合并及公司利润表、合并及公司现金流量表、合并及公司所有者权益变动表以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了上海泷蝶新能源2025年12月31日及2026年6月30日合并及公司的财务状况以及2025年度及2026年1-6月合并及公司的经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则和中国注册会计师独立性准则要求，我们独立于上海泷蝶新能源，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、管理层和治理层对财务报表的责任

上海泷蝶新能源管理层（以下简称“管理层”）负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估上海泷蝶新能源的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算上海泷蝶新能源、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督上海泷蝶新能源的财务报告过程。

四、注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误所导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

（一）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

（二）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。

（三）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

（四）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对上海泷蝶新能源持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致上海泷蝶新能源不能持续经营。

（五）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

（六）就上海泷蝶新能源中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对合并财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

中审亚太会计师事务所（特殊普通合伙）

中国注册会计师：莘延成 (签名并盖章)

中国注册会计师：梁靓媛

(签名并盖章)

二〇二六年九月二十四日

编制单位：上海泷蝶新能源科技有限公司

企业负责人：江琼

负责人：江琼 江琼主管会计工作负责人：江琼

江琼会计机构负责人：赵力杰

赵伟志

合并资产负债表（续）

编制单位：上海泷蝶新能源科技有限公司

金额单位：人民币元

项目	注释	2026年6月30日	2025年12月31日
流动负债:
短期借款
交易性金融负债
衍生金融负债
应付票据
应付账款	6.13	53,980,154.23	60,937,962.70
预收款项
合同负债	6.14	99,106.01	63,885.07
应付职工薪酬	6.15	2,508,993.23	2,191,900.99
应交税费	6.16	3,192,145.48	3,100,884.76
其他应付款	6.17	186,274,640.17	188,926,180.84
其中:应付利息
应付股利
持有待售负债
一年内到期的非流动负债	6.18	49,900,081.21	49,057,727.96
其他流动负债	6.19	1,340,897.18	2,317,379.35
流动负债合计		297,296,017.51	306,595,921.67
非流动负债:
长期借款	6.20	141,590,663.56	147,191,576.55
应付债券
其中:优先股
永续债
租赁负债
长期应付款	6.21	263,435,117.86	282,205,140.36
长期应付职工薪酬
预计负债	6.22	3,407,054.80	2,310,983.40
递延收益	6.23	25,316,790.86
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计		433,749,627.08
负债合计		731,045,644.59	764,151,586.20
所有者权益:
实收资本	6.24	160,000,000.00	160,000,000.00
其他权益工具
其中:优先股
永续债
资本公积	6.25	612,714.22	343,215.79
减:库存股
其他综合收益
专项储备
盈余公积
未分配利润	6.26	109,335,472.90	92,150,799.31
归属于母公司所有者权益合计		269,948,187.12	252,494,015.10
少数股东权益
所有者权益合计		269,948,187.12	252,494,015.10
负债和所有者权益总计		1,000,993,831.71	1,016,645,601.30

企业负责人：江琼

主管会计工作负责人：江琼

江琼 5

会计机构负责人：赵力杰

赵佳

合并利润表

工毕业

金额单位：人民币元

项目	注释	2026年1-6月	2025年度
一、营业总收入	6.27	62,846,019.06	117,999,831.41
其中:营业收入	6.27	62,846,019.06	117,999,831.41
二、营业总成本		49,130,224.18	102,343,028.06
其中:营业成本	6.27	35,517,832.96	71,843,601.63
税金及附加	6.28	1,399,593.39	2,257,958.21
销售费用
管理费用	6.29	2,484,604.90	4,776,653.33
研发费用	6.30		1,827,014.67
财务费用	6.31	9,728,192.93	21,637,800.22
其中:利息费用	6.31	9,144,752.33	21,005,563.94
利息收入	6.31	1,615.48	6,909.79
加:其他收益	6.32	534,530.40	1,378,455.97
投资收益(损失以“-”号填列)
其中:对联营企业和合营企业的投资收益
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益(损失以“-”号填列)
净敞口套期收益(损失以“-”号填列)
公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
信用减值损失(损失以“-”号填列)	6.33	-4,405,834.32	-7,221,889.13
资产减值损失(损失以“-”号填列)	6.34		-17,219,341.89
资产处置收益(损失以“-”号填列)	6.35		4,029,432.18
三、营业利润(亏损以“-”号填列)		9,844,490.96	-3,376,539.52
加:营业外收入	6.36	33,800.60	6,730.00
减:营业外支出	6.37	3,423.21	40,680.25
四、利润总额(亏损总额以“-”号填列)		9,874,868.35	-3,410,489.77
减:所得税费用	6.38	2,690,194.76	3,378,137.23
五、净利润(净亏损以“-”号填列)		7,184,673.59	-6,788,627.00
(一)按经营持续性分类
1.持续经营净利润(净亏损以“-”号填列)		7,184,673.59	-6,788,627.00
2.终止经营净利润(净亏损以“-”号填列)
(二)按所有权归属分类
1.归属于母公司股东的净利润(净亏损以“-”号填列)		7,184,673.59	-6,788,627.00
2.少数股东损益(净亏损以“-”号填列)
六、其他综合收益的税后净额
(一)归属母公司股东的其他综合收益的税后净额
1.不能重分类进损益的其他综合收益
(1)重新计量设定受益计划变动额
(2)权益法下不能转损益的其他综合收益
(3)其他权益工具投资公允价值变动
(4)企业自身信用风险公允价值变动
(5)其他
2.将重分类进损益的其他综合收益
(1)权益法下可转损益的其他综合收益
(2)其他债权投资公允价值变动
(3)金融资产重分类计入其他综合收益的金额
(4)其他债权投资信用减值准备
(5)现金流量套期储备
(6)外币财务报表折算差额
(7)其他
(二)归属于少数股东的其他综合收益的税后净额
七、综合收益总额		7,184,673.59	-6,788,627.00
(一)归属于母公司股东的综合收益总额		7,184,673.59	-6,788,627.00
(二)归属于少数股东的综合收益总额

企业负责人：江琼

主管会计工作负责人：江琼

会计机构负责人：赵力杰

赵婕

合并现金流量表

编制单位：上海泷蝶新能源科技有限公司

金额单位：人民币元

企业负责人：江琼

赵桂

江琼

赵力志

资产负债表

企业负责人：江琼

赵力杰

资产负债表（续）

企业负责人：江琼

赵力走

利润表

编制单位：上海泷蝶新能源科技有限公司

金额单位：人民币元

企业负责人：江琼

主管会计工作负责人：江琼

[Unreadable]

江琼

会计机构负责人：赵力杰

赵力杰

现金流量表

金额单位：人民币元

项目	注释	2026年1-6月	2025年度
一、经营活动产生的现金流量:
销售商品、提供劳务收到的现金
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金		300,641.27	300,748.47
经营活动现金流入小计		300,641.27	300,748.47
购买商品、接受劳务支付的现金
支付给职工以及为职工支付的现金		314,466.00	309,427.99
支付的各项税费
支付其他与经营活动有关的现金		154.40	405.00
经营活动现金流出小计		314,620.40	309,832.99
经营活动产生的现金流量净额		-13,979.13	-9,084.52
二、投资活动产生的现金流量:
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计		-	-
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金
投资支付的现金
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计		-	-
投资活动产生的现金流量净额		-	-
三、筹资活动产生的现金流量:
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计		-	计报表(特殊普通合伙)
偿还债务支付的现金
分配股利、利润或偿付利息支付的现金
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计		-	-
筹资活动产生的现金流量净额		-	-
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		-	-
五、现金及现金等价物净增加额		-13,979.13	-9,084.52
加:期初现金及现金等价物余额		28,689.41	37,773.93
六、期末现金及现金等价物余额		14,710.28	28,689.41

企业负责人：江琼

赵力杰

赵力荣

江琼

赵力燕

江琼

上海泷蝶新能源科技有限公司

2025 年度、2026 年 1-6 月财务报表附注

1、公司基本情况

1.1 公司概况

上海泷蝶新能源科技有限公司（以下简称“本公司”）于2016年10月14日在中国（上海）自由贸易试验区注册成立的有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资），法定代表人：江琼。统一社会信用代码：91310115MA1H89BJ8N。本公司经批准的经营期限为2016年10月14日至无固定期限，注册资本为16,000.00万元人民币，实缴资本为16,000.00万元人民币，注册地址：中国（上海）自由贸易试验区临港新片区新杨公路1800弄2幢3162室。

本公司的母公司为上海康尊企业管理有限公司，持有本公司股权 100.00%。

本公司经批准的经营范围包括：新能源科技领域内的技术开发、技术转让、技术服务、技术咨询。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】

本财务报表业经本公司董事于 2026 年 9 月 24 日决议批准报出。

1.2 合并财务报表范围及其变化情况

本公司2025年度纳入合并范围的子公司共2户，其中承德中环环保新能源有限公司为本年新纳入合并范围的子公司。承德中环环保新能源有限公司原股东上海康尊企业管理有限公司于2025年12月15日做出决定将其持有的承德中环环保新能源有限公司全部股份转让给本公司，并于2025年12月15日与本公司签署了股权转让协议，2026年8月3日就该股权转让完成了工商变更。依据企业会计准则相关规定，将该子公司纳入本年合并范围。本次合并属于同一控制下企业合并增加的子公司，该子公司期初财务数据同时纳入合并范围。本期纳入合并范围的子公司较上期未发生变化，详见本附注“8、在其他主体中的权益”。

2、财务报表的编制基础

2.1 编制基础

本公司财务报表以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部发布的《企业会计准则——基本准则》（财政部令第33号发布、财政部令第76号修订）、于2006年2月15日及其后颁布和修订的41项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）编制。

根据企业会计准则的相关规定，本公司会计核算以权责发生制为基础。除某些金融工具外，本财务报表均以历史成本为计量基础。持有待售的非流动资产，按公允价值减去预计费用后的金额，以及符合持有待售条件时的原账面价值，取两者孰低计价。资产如果发生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。

2.2 持续经营

公司自本报告期末至少12个月具备持续经营能力，无影响持续经营能力的重大事项。

3、遵循企业会计准则的声明

公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了报告期合并及公司的财务状况、经营成果、现金流量等有关信息。

4、重要会计政策和会计估计

本公司根据生产经营特点确定具体会计政策和会计估计，主要体现在应收款项及合同资产的预期信用损失的计量(附注4.8）、存货的计价方法(附注4.9）、固定资产折旧和无形资产摊销(附注4.12、4.16)、收入的确认时点(附注4.22)、所得税费用和递延所得税的确认(附注4.25)等。

4.1 会计期间

会计年度为公历1月1日起至12月31日止。

4.2 营业周期

公司营业周期为 12 个月。

4.3 记账本位币

本公司记账本位币为人民币。本财务报表以人民币列示。

4.4 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

4.4.1 同一控制下企业合并

本公司支付的合并对价及取得的净资产均按账面价值计量，如被合并方是最终控制方以前年度从第三方收购来的，则以被合并方的资产、负债(包括最终控制方收购被合并方而形成的商誉)在最终控制方合并财务报表中的账面价值为基础。本公司取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值的差额，调整资本公积(股本溢价)；资本公积(股本溢价)不足以冲减的，调整留存收益。为进行企业合并发生的直接相关费用于发生时计入当期损益。为企业合并而发行权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。

4.4.2 非同一控制下企业合并

本公司发生的合并成本及在合并中取得的可辨认净资产按购买日的公允价值计量。合并成本大于合并中取得的被购买方于购买日可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。为进行企业合并发生的直接相关费用于发生时计入当期损益。为企业合并而发行权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。

4.5 合并财务报表的编制方法

编制合并财务报表时，合并范围包括本公司及全部子公司。

从取得子公司的实际控制权之日起，本公司开始将其纳入合并范围；从丧失实际控制权之日起停止纳入合并范围。对于同一控制下企业合并取得的子公司，自其与本公司同受最终控制方控制之日起纳入本公司合并范围，并将其在合并日前实现的净利润在合并利润表中单

列项目反映。

在编制合并财务报表时，子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，按照本公司的会计政策和会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。对于非同一控制下企业合并取得的子公司，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调整。

本公司内所有重大往来余额、交易及未实现利润在合并财务报表编制时予以抵销。子公司的股东权益、当期净损益及综合收益中不归属于本公司所拥有的部分分别作为少数股东权益、少数股东损益及归属于少数股东的综合收益总额在合并财务报表中股东权益、净利润及综合收益总额项下单独列示。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的份额的，其余额冲减少数股东权益。本公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，全额抵销归属于母公司股东的净利润；子公司向本公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，按本公司对该子公司的分配比例在归属于母公司股东的净利润和少数股东损益之间分配抵销。子公司之间出售资产所发生的未实现内部交易损益，按照母公司对出售方子公司的分配比例在归属于母公司股东的净利润和少数股东损益之间分配抵销。

如果以本公司为会计主体与以本公司或子公司为会计主体对同一交易的认定不同时，从本公司的角度对该交易予以调整。

4.6 现金及现金等价物的确定标准

现金及现金等价物包括库存现金、可以随时用于支付的存款以及持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

4.7 外币业务和外币报表折算

外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位币入账。

于资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折算为记账本位币。为购建符合借款费用资本化条件的资产而借入的外币专门借款产生的汇兑差额在资本化期间内予以资本化；其他汇兑差额直接计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，于资产负债表日采用交易发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额在现金流量表中单独列示。

4.8 金融工具

金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当本公司成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。

4.8.1 金融资产

4.8.1.1 分类和计量

本公司根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征, 将金融资产划分为: (1)以摊余成本计量的金融资产; (2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产; (3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产，相关交易费用计入初始确认金额。因销售商品或提供劳务而产生的、未包含或不考虑重大融资成分的应收账款或应收票据，本公司按照预期有权收取的对价金额作为初始确认金额。

4.8.1.1.1 债务工具

本公司持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下三种方式进行计量：

(1) 以摊余成本计量

本公司管理此类金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且此类金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本公司对于此类金融资产按照实际利率法确认利息收入。此类金融资产主要包括货币资金、应收票据、应收账款、其他应收款和长期应收款等。本公司将自资产负债表日起一年内(含一年)到期的长期应收款，列示为一年内到期的非流动资产；取得时期限在一年内(含一年)的债权投资列示为其他流动资产。

（2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益

本公司管理此类金融资产的业务模式为既以收取合同现金流量为目标又以出售为目标，且此类金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致。此类金融资产按照公允价值计量且其变动计入其他综合收益，但减值损失或利得、汇兑损益和按照实际利率法计算的利息收入计入当期损益。此类金融资产主要包括应收款项融资等。

（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益

本公司将持有的未划分为以摊余成本计量和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具，以公允价值计量且其变动计入当期损益。在初始确认时，本公司为了消除或显著减少会计错配，将部分金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。自资产负债表日起超过一年到期且预期持有超过一年的，列示为其他非流动金融资产，其余列示为交易性金融资产。

4.8.1.1.2 权益工具

本公司将对其没有控制、共同控制和重大影响的权益工具投资按照公允价值计量且其变动计入当期损益，列示为交易性金融资产；自资产负债表日起预期持有超过一年的，列示为其他非流动金融资产。

4.8.1.2 减值

本公司对于以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资和合同资产等，以预期信用损失为基础确认损失准备。

本公司考虑有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额

的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。

于每个资产负债表日，本公司对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，本公司按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。

对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具,本公司假设其信用风险自初始确认后并未显著增加,按照未来 12 个月内的预期信用损失计量损失准备。

本公司对于处于第一阶段和第二阶段、以及较低信用风险的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。

i)对于因销售商品、提供劳务等日常经营活动形成的应收票据、应收账款、应收款项融资和合同资产，无论是否存在重大融资成分，本公司均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。

当单项应收账款、应收账款融资和合同资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将应收账款和应收账款融资划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依据和计提方法如下：

应收账款组合 1 应收国补电费客户组合

应收账款组合 2 应收其他客户组合

对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

应收票据组合 1 商业承兑汇票

应收票据组合 2 银行承兑汇票

应收款项融资组合 银行承兑汇票

合同资产组合1 基础设施建设项目

合同资产组合 2 未到期的质保金

对于划分为组合的应收票据、应收款项融资和合同资产，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

ii) 当单项其他应收款、长期应收款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将其他应收款、长期应收款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依据如下：

其他应收款组合 1 应收利息

其他应收款组合 2 应收关联方款项

其他应收款组合 3 应收其他款项

长期应收款组合 1

划分为组合的其他应收款和长期应收款，通过违约风险敞口和未来 12 个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

iii)本公司将计提或转回的损失准备计入当期损益。对于持有的以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具，本公司在将减值损失或利得计入当期损益的同时调整其他综合收益。

4.8.1.3 终止确认

金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2)该金融资产已转移，且本公司将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；(3)该金融资产已转移，虽然本公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。

4.8.2 金融负债

金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

本公司的金融负债主要为以摊余成本计量的金融负债，包括应付票据、应付账款、其他应付款、借款及应付债券等。该类金融负债按其公允价值扣除交易费用后的金额进行初始计量，并采用实际利率法进行后续计量。期限在一年以下(含一年)的，列示为流动负债；期限在一年以上但自资产负债表日起一年内(含一年)到期的，列示为一年内到期的非流动负债；其余列示为非流动负债。

财务担保合同是指当特定债务人到期不能按照最初或修改后的债务工具条款偿付债务时，要求发行方向蒙受损失的合同持有人赔付特定金额的合同。不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益或金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同，以公允价值进行初始确认，在初始确认后按照所确定的损失准备金额以及初始确认金额扣除依据《企业会计准则第14号收入》相关规定所确定的累计摊销额后的余额孰高进行计量。

当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，本公司终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。

4.8.3 金融工具的公允价值确定

存在活跃市场的金融工具，以活跃市场中的报价确定其公允价值。不存在活跃市场的金融工具，采用估值技术确定其公允价值。在估值时，本公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，选择与市场参与者在相关资产或负债的交易中所考虑的资产或负债特征相一致的输入值，并尽可能优先使用相关可观察输入值。在相关可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，使用不可观察输入值。

4.9 存货

4.9.1 存货的分类

存货包括原材料、备品备件和周转材料等。存货按成本与可变现净值孰低计量。

4.9.2 发出存货的计价方法

存货发出时的成本按加权平均核算。

4.9.3 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法

存货跌价准备按存货成本高于其可变现净值的差额计提。可变现净值按日常活动中，以存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额确定。

4.9.4 存货的盘存制度为永续盘存制。

4.9.5 周转材料包括低值易耗品和包装物等，低值易耗品、包装物采用一次转销法进行摊销。

4.10 合同资产和合同负债

在本公司与客户的合同中，本公司有权就已向客户转让商品、提供的相关服务而收取合同价款，与此同时承担将商品或服务转移给客户的履约义务。当客户实际支付合同对价或在该对价到期应付之前，企业已经向客户转移了商品或服务，则应当将因已转让商品或服务而有权收取对价的权利列示为合同资产，在取得无条件收款权时确认为应收账款；反之，将本公司已收或应收客户对价而应向客户转移商品或服务的义务列示为合同负债。当本公司履行向客户转让商品或提供服务的义务时，合同负债确认为收入。本公司对于同一合同下的合同资产和合同负债以净额列示。

合同资产以预期信用损失为基础确认损失准备（见附注4.8）。

4.11 长期股权投资

长期股权投资包括：本公司对子公司的长期股权投资；本公司对合营企业和联营企业的长期股权投资。

子公司为本公司能够对其实施控制的被投资单位。合营企业为本公司通过单独主体达成，能够与其他方实施共同控制，且基于法律形式、合同条款及其他事实与情况仅对其净资产享有权利的合营安排。联营企业为本公司能够对财务和经营决策具有重大影响的被投资单位。

对子公司的投资，在公司财务报表中按照成本法确定的金额列示，在编制合并财务报表时按权益法调整后进行合并；对合营企业和联营企业投资采用权益法核算。

4.11.1 投资成本的确定

同一控制下企业合并形成的长期股权投资，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为投资成本；非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，按照合并成本作为长期股权投资的投资成本。

对于以企业合并以外的其他方式取得的长期股权投资，以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本；以发行权益性证券取得的长期股权投资，按发行权益性证券的公允价值确认为初始投资成本。

4.11.2 后续计量及损益确认方法

采用成本法核算的长期股权投资，按照初始投资成本计量，被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为投资收益计入当期损益。

采用权益法核算的长期股权投资，初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，以初始投资成本作为长期股权投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，并相应调增长期股权投资成本。

采用权益法核算的长期股权投资，本公司按应享有或应分担的被投资单位的净损益份额确认当期投资损益。确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，但本公司负有承担额外损失义务且符合预计负债确认条件的，继续确认预计将承担的损失金额。被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入资本公积。被投资单位分派的利润或现金股利于宣告分派时按照本公司应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面价值。本公司与被投资单位之间未实现的内部交易损益按照持股比例计算归属于本公司的部分，予以抵销，在此基础上确认投资损益。本公司与被投资单位发生的内部交易损失，其中属于资产减值损失的部分，相应的未实现损失不予抵销。

4.11.3 确定对被投资单位具有控制、共同控制、重大影响的依据

控制是指拥有对被投资单位的权力，通过参与被投资单位的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资单位的权力影响其回报金额。

共同控制是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过本公司及分享控制权的其他参与方一致同意后才能决策。

重大影响是指对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。

4.11.4 长期股权投资减值

对子公司、合营企业、联营企业的长期股权投资，当其可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额(详见附注“4.13 长期资产减值”)。

4.12 固定资产

4.12.1 固定资产确认及初始计量

固定资产包括房屋建筑物、电子设备、运输工具、办公设备以及其他设备等。

固定资产在与其有关的经济利益很可能流入本公司、且其成本能够可靠计量时予以确认。购置或新建的固定资产按取得时的成本进行初始计量。公司制改建时国有股股东投入的固定资产，按国有资产管理部门确认的评估值作为入账价值。

与固定资产有关的后续支出，在与其有关的经济利益很可能流入本公司且其成本能够可靠计量时，计入固定资产成本；对于被替换的部分，终止确认其账面价值；所有其他后续支出于发生时计入当期损益。

4.12.2 固定资产的折旧方法

固定资产折旧采用年限平均法并按其入账价值减去预计净残值后在预计使用寿命内计提。对计提了减值准备的固定资产，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值及依据尚可使用年限确定折旧额。固定资产的使用寿命、净残值率和年折旧率如下：

对固定资产的预计使用寿命、预计净残值和折旧方法于每年年度终了进行复核并作适当调整。

4.12.3 当固定资产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额（详见附注“4.13 长期资产减值”）。

4.12.4 固定资产的处置

当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资产。固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额计入当期损益。

4.13 长期资产减值

固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产及对子公司、合营企业、联营企业的长期股权投资等，于资产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试；尚未达到可使用状态的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少每年进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。

上述资产减值损失一经确认，以后期间不予转回价值得以恢复的部分。

4.14 在建工程

在建工程按实际发生的成本计量。实际成本包括建筑成本、安装成本、符合资本化条件的借款费用以及其他为使在建工程达到预定可使用状态所发生的必要支出。在建工程在达到预定可使用状态时，转入固定资产并自次月起开始计提折旧。

当在建工程的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额（详见附注“4.13 长期资产减值”）。

4.15 借款费用

本公司发生的可直接归属于需要经过相当长时间的购建或生产活动才能达到预定可使用状态之资产的购建的借款费用，在资产支出及借款费用已经发生、为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已经开始时，开始资本化并计入该资产的成本。当购建的资产达到预定可使用状态时停止资本化，其后发生的借款费用计入当期损益。如果资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连续超过3个月，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建活动重新开始。

对于为购建符合资本化条件的资产而借入的专门借款，以专门借款当期实际发生的利息费用减去尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定专门借款费用的资本化金额。

对于为购建符合资本化条件的资产而占用的一般借款，按照累计资产支出超过专门借款部分的资本支出加权平均数乘以所占用一般借款的加权平均实际利率计算确定一般借款费用的资本化金额。实际利率为将借款在预期存续期间或适用的更短期间内的未来现金流量折现为该借款初始确认金额所使用的利率。

4.16 无形资产

无形资产包括特许经营权，以成本计量，按预计使用寿命平均摊销。

4.16.1 无形资产的预计使用寿命和估计依据列示如下

4.16.2 特许经营权

本公司与当地政府或其下属机构（“授权方”）合作，从事生活垃圾处理业务(“特许经营服务”)。本公司可以根据特许经营协议中的条款运营此设施并提供特许经营服务，在特许经营期结束时将该设施移交给政府机构。

特许经营权的摊销采用年限平均法在特许经营权期限内计提。如发生计提减值准备的情况，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值及依据尚可使用年限确定摊销额。

4.17 长期待摊费用

长期待摊费用包括经营租入固定资产改良及其他已经发生但应由本年和以后各期负担的、分摊期限在一年以上的各项费用，按预计受益期间分期平均摊销，并以实际支出减去累计摊销后的净额列示。

4.18 职工薪酬

职工薪酬是本公司为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式的报酬或补偿，包括短期薪酬、离职后福利和辞退福利等。

4.18.1 短期薪酬

短期薪酬包括工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、工伤保险费、生育保险费、住房公积金、工会和教育经费等。本公司在职工提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。其中，非货币性福利按照公允价值计量。

4.18.2 离职后福利

本公司将离职后福利计划分类为设定提存计划和设定受益计划。设定提存计划是本公司向独立的基金缴存固定费用后，不再承担进一步支付义务的离职后福利计划；设定受益计划是除设定提存计划以外的离职后福利计划。于报告期内，本公司的离职后福利主要是为员工缴纳的基本养老保险和失业保险，均属于设定提存计划。

本公司职工参加了由当地劳动和社会保障部门组织实施的社会基本养老保险。本公司以当地规定的社会基本养老保险缴纳基数和比例，按月向当地社会基本养老保险经办机构缴纳养老保险费。职工退休后，当地劳动及社会保障部门有责任向已退休员工支付社会基本养老金。本公司在职工提供服务的会计期间，将根据上述社保规定计算应缴纳的金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

4.18.3 辞退福利

本公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系、或者为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补偿，在本公司不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议时和确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本费用时两者孰早日，确认因解除与职工的劳动关系给予补偿而产生的负债，同时计入当期损益。预期在资产负债表日起一年内需支付的辞退福利，列示为应付职工薪酬。

4.19 股利分配

现金股利于股东大会批准的当期，确认为负债。

4.20 租赁负债

本公司对租赁负债按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额的现值进行初始计量。在计算租赁付款额的现值时，本公司采用租赁内含利率作为折现率；无法确定租赁内含利率的，采用本公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额包括：

（1）扣除租赁激励相关金额后的固定付款额及实质固定付款额；

(2) 取决于指数或比率的可变租赁付款额;

（3）在本公司合理确定将行使该选择权的情况下，租赁付款额包括购买选择权的行权价格；

（4）在租赁期反映出本公司将行使终止租赁选择权的情况下，租赁付款额包括行使终止租赁选择权需支付的款项；

（5）根据本公司提供的担保余值预计应支付的款项。

本公司按照固定的折现率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用，并计入当期损益或相关资产成本。

未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额应当在实际发生时计入当期损益或相关资产成本。

4.21 预计负债

因产品质量保证、亏损合同等形成的现时义务，当履行该义务很可能导致经济利益的流出，且其金额能够可靠计量时，确认为预计负债。

预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流出进行折现后确定最佳估计数；因随着时间推移所进行的折现还原而导致的预计负债账面价值的增加金额，确认为利息费用。

于资产负债表日，对预计负债的账面价值进行复核并作适当调整，以反映当前的最佳估计数。

预期在资产负债表日起一年内需支付的预计负债，列示为流动负债。

4.22 收入

本公司在客户取得相关商品或服务的控制权时，按预期有权收取的对价金额确认收入。

合同开始日,公司对合同进行评估,识别该合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行，并在履行了各单项履约义务时分别确认收入。

4.19.1 销售商品

本公司销售电力，在客户取得相关商品的控制权时，确认收入。

4.19.2 垃圾处理服务收入

本公司在实际提供垃圾处理服务时确认收入，按照实际垃圾处理量及特许经营协议约定的单价确认垃圾处理服务收入。

4.23 合同成本

合同成本包括取得合同发生的增量成本及合同履约成本。

为取得合同发生的增量成本是指本公司不取得合同就不会发生的成本。该成本预期能够收回的，本公司将其作为合同取得成本确认为一项资产。本公司为取得合同发生的、除预期能够收回的增量成本之外的其他支出于发生时计入当期损益。

为履行合同发生的成本，不适用存货、固定资产或无形资产等相关准则的规范范围的，

且同时满足下列条件的，本公司将其作为合同履约成本确认为一项资产：

（1）该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

（2）该成本增加了企业未来用于履行履约义务的资源；

(3) 该成本预期能够收回。

合同取得成本确认的资产和合同履约成本确认的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础进行摊销，计入当期损益。

与合同成本有关的资产，其账面价值高于下列两项差额的，本公司对超出部分计提减值准备，并确认为资产减值损失：

（1）企业因转让与该资产相关的商品预期能够取得的剩余对价；

（2）为转让该相关商品估计将要发生的成本。

以前期间减值的因素之后发生变化，使得（1）减（2）的差额高于该资产账面价值的，应当转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不应超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

4.24 政府补助

政府补助为本公司从政府无偿取得的货币性资产或非货币性资产，包括税费返还、财政补贴等。

政府补助在本公司能够满足其所附的条件并且能够收到时，予以确认。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

与资产相关的政府补助，是指本公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助。与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。

本公司将与资产相关的政府补助确认为递延收益并在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分摊计入损益。

若用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的政府补助，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益；若用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益。对于其他与收益相关的政府补助，若用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，冲减相关成本；若用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接冲减相关成本。

本公司对同类政府补助采用相同的列报方式。

与日常活动相关的政府补助纳入营业利润，与日常活动无关的政府补助计入营业外收支。

4.25 递延所得税资产/递延所得税负债

递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂时性差异)计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得额的可抵扣亏损，确认相应的递延所得税资产。对于商誉的初始确认产生的暂时性差异，不确认相应的递延所得税负债。对于既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)的非企业合并的交易中产生的资产或负债的初始确认形成的暂时性差异，不确认相应的递延所得税资产和递延所得税负债。于资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。

递延所得税资产的确认以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的应纳税所得额为限。

对与子公司、联营企业及合营企业投资相关的应纳税暂时性差异，确认递延所得税负债，除非本公司能够控制该暂时性差异转回的时间且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。对与子公司、联营企业及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，当该暂时性差异在可预见的未来很可能转回且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额时，确认递延所得税资产。

同时满足下列条件的递延所得税资产和递延所得税负债以抵销后的净额列示：

递延所得税资产和递延所得税负债与同一税收征管部门对本公司内同一纳税主体征收的所得税相关；

本公司内该纳税主体拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利。

4.26 租赁

租赁是指公司让渡或取得了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取或支付对价的合同。在一项合同开始日，公司评估合同是否为租赁或包含租赁。

4.26.1 本公司作为承租人

本公司的使用权资产类别主要为房屋建筑物。

在租赁期开始日，本公司将其可在租赁期内使用租赁资产的权利确认为使用权资产，包括：①租赁负债的初始计量金额；②在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；③出租人发生的初始直接费用；④为拆卸及移除租赁资产复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

本公司后续采用年限平均法对使用权资产计提折旧，能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，本公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，本公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

对于租赁负债，本公司按照固定的周期性利率计算其在租赁期内各期间的利息费用，计入当期损益或计入相关资产成本。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益或相关资产成本。

租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结果或实际行权情况发生变化时，本公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值。使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，本公司将剩余金额计入当期损益。

对于短期租赁（在租赁开始日租赁期不超过12个月的租赁）和低价值资产租赁，本公司采取简化处理方法，不确认使用权资产和租赁负债，而在租赁期内各个期间按照直线法或其他系统合理的方法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

4.26.2 本公司作为出租人

本公司在租赁开始日，基于交易的实质，将租赁分为融资租赁和经营租赁。融资租赁是指实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁。经营租赁是指除融资租赁以外的其他租赁。

4.26.2.1经营租赁

本公司采用直线法将经营租赁的租赁收款额确认为租赁期内各期间的租金收入。与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额，于实际发生时计入当期损益。

4.26.2.2 融资租赁

于租赁期开始日，本公司确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。应收融资租赁款以租赁投资净额（未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和）进行初始计量，并按照固定的周期性利率计算确认租赁期内的利息收入。本公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

4.27 分部信息

本公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。

经营分部是指本公司内同时满足下列条件的组成部分：（1）该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；（2）本公司管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；（3）本公司能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则可合并为一个经营分部。

4.28 重要会计估计和判断

本公司根据历史经验和其他因素，包括对未来事项的合理预期，对所采用的重要会计估计和关键判断进行持续的评价。

4.28.1 重要会计估计及其关键假设

4.28.1.1 所得税和递延所得税

本公司在多个地区缴纳企业所得税。在正常的经营活动中，部分交易和事项的最终税务处理存在不确定性。在计提各个业务类型的所得税费用时，本公司需要作出重大判断。如果这些税务事项的最终认定结果与最初入账的金额存在差异，该差异将对作出上述最终认定期间的所得税费用和递延所得税的金额产生影响。

对于能够结转以后年度的可抵扣亏损，本公司以未来期间很可能获得用来抵扣可抵扣亏损的应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。未来期间取得的应纳税所得额包括本公司通过正常的生产经营活动能够实现的应纳税所得额，以及以前期间产生的应纳税暂时性差异在未来期间转回时将增加的应纳税所得额。本公司在确定未来期间应纳税所得额取得的时间和金额时，需要运用估计和判断。如果实际情况与估计存在差异，可能导致对递延所得税资产的账面价值进行调整。

4.29 重要会计政策变更

本期无重要的会计政策变更。

5、税项

5.1 主要税种及税率

5.2 主要税收优惠及批文

5.2.1 增值税税收优惠

依据《财政部 税务总局关于完善资源综合利用增值税政策的公告》（财务部 税务总局公告 2021 年第 40 号）等税收文件，本公司垃圾处理及垃圾焚烧发电收入适用增值税优惠政策，其中：垃圾处理业务缴纳的增值税 70% 部分即征即退，或选择适用免征增值税政策；垃圾焚烧发电业务缴纳的增值税 100% 即征即退。

5.2.2 企业所得税税收优惠

本公司的业务符合从事环境保护、节能节水项目，享受“三免三减半”的企业所得税优惠政策。石家庄厦能炘环保科技有限公司2020年度为享受免税优惠的第一年，2025年度享受企业所得税减半征收的税收优惠，2026年1-6月不享受所得税税收优惠政策。承德中环环保新能源有限公司2023年度为享受免税优惠的第一年，2025年度享受企业所得税免税的税收优惠，2026年1-6个月享受企业所得税减半征收的税收优惠。

依据《财政部 税务总局关于节能节水、环境保护、安全生产专用设备数字化智能化改造企业所得税政策的公告》（财政部 税务总局公告 2024 年第 9 号）规定，本公司在 2024 年 1 月 1 日至 2027 年 12 月 31 日期间发生的专用设备数字化、智能化改造投入，不超过该专用设备购置时原计税基础 50% 的部分，可按照 10% 比例抵免本公司当年企业所得税应纳税额。本公司当年应纳税额不足抵免的，可以向以后年度结转，但结转年限最长不得超过五年。

5.2.3 环境保护税税收优惠

根据《中华人民共和国环境保护税法》第十二条规定“依法设立的城乡污水集中处理、生活垃圾集中处理场所排放相应应税污染物，不超过国家和地方规定的排放标准的。”“纳税人综合利用的固体废物，符合国家和地方环境保护标准的；”暂予免征环境保护税。本公司从事的业务符合相关规定，本期享受免征环境保护税优惠。

6、合并财务报表主要项目注释

6.1 货币资金

6.1.1 列示于现金流量表的现金包括：

6.2 应收票据

6.2.1 应收票据分类列示

6.2.2 按坏账计提方法分类披露

续表：

按单项计提坏账准备：无

按组合计提坏账准备：

6.2.3 坏账准备的情况

无。

6.2.4 本期实际核销的应收票据情况

无。

6.2.5 期末已质押的应收票据

无。

6.2.6 期末已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据

6.3 应收账款

6.3.1 按账龄披露

6.3.2 于 2026 年 6 月 30 日，按欠款方归集的应收账款前五名汇总分析如下：

6.3.3 于 2026 年 6 月 30 日，本公司无因金融资产转移而终止确认的应收账款（2025 年 12 月 31 日：无）。

6.3.4 坏账准备

本公司对于应收账款，无论是否存在重大融资成分，均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。按分类计提坏账准备的应收账款分析如下：

续：

(i) 按单项计提坏账准备:

(ii) 按组合计提坏账准备的应收账款分析如下:

组合-国补电费客户组合

续：

组合-其他客户组合

续：

6.4 预付款项

6.4.1 预付款项账龄分析如下：

6.4.2 于 2026 年 6 月 30 日，按欠款方归集的预付款项汇总分析如下：

6.5 其他应收款

6.5.1 按款项性质分类情况

6.5.2 其他应收款账龄分析如下：

6.5.3 按坏账计提方法分类披露

续：

(i) 按组合计提坏账准备的应收账款分析如下:

组合-其他组合

续：

6.5.4 于 2026 年 6 月 30 日，本公司不存在处于第二阶段、第三阶段的其他应收款。处于第一阶段的其他应收款分析如下：

(i) 于 2026 年 6 月 30 日，单项计提坏账准备的其他应收款：无。

（ii）于 2025 年 12 月 31 日，单项计提坏账准备的其他应收款：800,000.00 元。

（iii）于 2026 年 6 月 30 日，组合计提坏账准备的其他应收款均处于第一阶段。

（iv）于 2025 年 12 月 31 日，组合计提坏账准备的其他应收款均处于第一阶段。

6.5.5 本期本公司无核销的其他应收款(2025年度：0.00元)。

6.5.6 于 2026 年 6 月 30 日，按欠款方归集的其他应收款分析如下：

6.6 存货

6.7 其他流动资产

6.8 长期应收款

6.9 固定资产

6.9.1 固定资产

续：

6.10 在建工程

6.11 无形资产

6.11.1 无形资产情况

续：

6.12 递延所得税资产/递延所得税负债

6.12.1 未经抵消的递延所得税资产和递延所得税负债

6.13 应付账款

6.13.1 应付账款列示

6.13.2 于 2026 年 6 月 30 日，账龄超过 1 年的重要应付账款

6.14 合同负债

6.15 应付职工薪酬

6.15.1 应付职工薪酬列示

续：

6.15.2 短期薪酬列示

续：

6.15.3 设定提存计划列示

续：

6.16 应交税费

6.17 其他应付款

6.17.1 其他应付款项

6.17.1.1 按款项性质列示其他应付款项

6.17.1.2 于 2026 年 6 月 30 日，账龄超过 1 年的重要其他应付款

6.18 一年内到期的非流动负债

6.19 其他流动负债

6.20 长期借款

6.21 长期应付款

6.21.1 按款项性质列示长期应付款 注: 石家庄厦能炘环保科技有限公司与北银金融租赁有限公司签订合同编号为北银金租【2025】回字0108号的融资租赁合同（适用于售后回租）（2025版），并为此融资租赁事项提供了担保、抵押和质押。 （1）安徽中赋源创科技集团股份有限公司、张伯中为此融资租赁承担连带保证责任； （2）石家庄厦能炘环保科技有限公司为此融资租赁提供抵押担保，抵押物为坐落于河北省石家庄市井陉县上安镇白王庄村等10处的不动产权(国有建设用地使用权/房屋(构筑物)所有权；抵押物权属证号：冀(2022)井陉县不动产权第0001043号； （3）上海泷蝶新能源科技有限公司持有的石家庄厦能炘环保科技有限公司 100% 股权；石家庄厦能炘环保科技有限公司以[石家庄生活垃圾环保发电项目的电费及垃圾处理费]收费权以及基于收费权所产生的收费权收益为此融资租赁提供质押担保。

6.22 预计负债

6.23 递延收益

6.24 实收资本

6.25 资本公积

6.26 未分配利润

6.27 营业收入和营业成本

6.27.1 营业收入和营业成本情况

6.27.2 本公司营业收入分解如下

6.28 税金及附加

其他说明：各项税金及附加的计缴标准详见附注5、税项。

6.29 管理费用

6.30 研发费用

6.31 财务费用

6.32 其他收益

6.33 信用减值损失

其他说明：损失以“-”号填列。

6.34 资产减值损失

其他说明：损失以“-”号填列。

6.35 资产处置收益

6.36 营业外收入

6.37 营业外支出

6.38所得税费用

6.39 现金流量表补充资料

6.39.1 现金流量表补充资料

6.39.2 现金及现金等价物的构成

6.40 所有权或使用权受限制的资产

注1:承德中环环保新能源有限公司与中国建设银行股份有限公司承德县支行于2024年3月22日签订编号为（2024）承德县最高额质押001号的《最高额权利质押合同》，该合同对编号为（2024）承德县项目融资001号的《项目融资贷款合同》约定了质押担保。被质押权利为承德中环环保新能源有限公司电费收费权。

注 2：其余相关抵押质押情况，详见 6.21 长期应付款。

7、合并范围的变更

本公司 2025 年度合并范围发生变化。其中承德中环环保新能源有限公司为本年新纳入合并范围的子公司。根据本公司与上海康尊企业管理有限公司于 2025 年 12 月 15 日签署的股权转让协议，协议约定上海康尊企业管理有限公司将承德中环环保新能源有限公司的股权转让给本公司，2026 年 8 月 3 日就该股权转让完成了工商变更。依据企业会计准则相关规定，将该子公司纳入本年合并范围。本次合并属于同一控制下企业合并增加的子公司，该子

公司期初财务数据同时纳入合并范围。

8、在其他主体中的权益

8.1 在子公司中的权益

9、关联方及关联交易

9.1 本公司的母公司情况

注 1：企业管理咨询，新能源科技领域内的技术开发、技术服务、技术咨询、技术转让。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】

9.1.1 本企业最终控制方是安徽中赋源创科技集团股份有限公司。

9.1.2 本公司的母公司注册资本及其变化

9.1.3 母公司对本公司的持股比例和表决权比例：

9.2 本公司的子公司情况

详见附注“8.1 在子公司中的权益”。

9.3 本公司的合营和联营企业情况

无。

9.4 其他关联方情况

9.5 关联方交易情况

9.5.1 购销商品、提供和接受劳务的关联交易无。

9.5.2 关联担保情况

9.5.2.1 本公司为关联方提供担保无。

9.5.2.2 其他关联方担保情况

9.6 关联方应收应付款项

9.6.1 应收项目

9.6.2 应付项目

10、承诺事项

于 2026 年 6 月 30 日，本公司不存在需要披露的重要承诺事项。

11、或有事项

于 2026 年 6 月 30 日，本公司不存在需要披露的重要或有事项。

12、终止经营

于 2026 年 6 月 30 日，本公司不存在终止经营的情况。

13、资产负债表日后事项

无。

14、公司财务报表重要项目注释

14.1 长期股权投资

14.1.1 长期股权投资分类

14.1.2 长期股权投资明细

14.2 其他应付款

14.2.1 其他应付款项

14.2.1.1 按款项性质列示其他应付款项

上海泷蝶新能源科技有限公司

2026年9月24日

政部门交回《会计师事务所执业证书》。

4、会计师事务所终止或执业许可注销的，应当向财

3、《会计师事务所执业证书》不得伪造、涂改、出

凭证。 2、《会计师事务所执业证书》记载事项发生变动的，

1、《会计师事务所执业证书》是证明持有人经财政部门依法审批，准予执行注册会计师法定业务的

说明

批准执业日期：

2012年09月28日

批准执业文号：京财会许可[2012]0084号

执业证书编号：11010170

组织形式：特殊普通合伙

经营场所：北京市海淀区复兴路47号天行建商务大厦20层220%

首席合伙人：王增明

公

姓名 Full name 性别 Sex 男 出生日期 Date of birth 工作单位 Working unit 身份证号码 Buchary card No. 1976-8月20日 中审亚太会计师事务所（特殊普通合伙） 天津分所 13070319760820211X

年度检验登记 Annual Renewal Registration

本证书经检验合格，继续有效一年 This certificate is valid for another year after this renewal.

证书编号：110001880028 No. of Certificate

批准注册协会：天津市注册会计师协会 Authorized Institute of CPAs

发证日期：2008年1月15日Date of Issuance

年 月 日 /y /m /d年度检验登记 Annual Renewal Registration

本证书经检验合格，继续有效一年。This certificate is valid for another year after this renewal.

证书编号：330000140772

批准注册协会：天津市注册会计师协会 Authorized Institute of CPAs

发证日期：2024年3月10日Date of Issuance

登记机关

主要经营场所 北京市海淀区北三环西路 99 号院 1 号楼

13 层 1601

成立日期 2013年01月18日市场主体应当于每年1月1日至6月30日通过

出资额 3690 万元国家企业信息公示系统报送公示年度报告。

批准的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动；不得从事国家和本市产业政策禁止和限制类项目的经营活动。

国家企业信用信息公示系统网址：http://www.gsxt.gov.cn

(副本)(6-1)

营业执照

经营范围

执行事务合伙人 王增明

型 特殊普通合伙企业

称 中审亚太会计师事务所（特殊普通合伙）

91110108061301173Y

统一社会信用代码