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市场有风险，投资需谨慎

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英伟达携供应链伙伴扩产，加速AI基础设施建设

据报道，英伟达及其供应链合作伙伴宣布扩大产能，以加速AI基础设施建设。英伟达计划未来三年将基板产能提升至目前的2.5倍；KYEC将获得英伟达11亿美元预付款，用于在美国建设新设施；安靠科技（Amkor）计划到2028年底将先进封装产能提升逾300%。此外，英伟达计划将半导体测试产能从2026年到2027年翻倍，并于2027年2月在新加坡启动大规模测试生产。

点评：英伟达创始人兼首席执行官黄仁勋表示，当前正处于历史上规模最大的基础设施建设浪潮中，市场需求极其旺盛，而产能是当前的瓶颈。通过一系列举措，英伟达旨在夯实其AI全栈算力平台的产能基础，以交付支撑“新工业革命”的AI超算系统。为了满足下一代AI芯片对性能一致性和制造效率的极高要求，英伟达正在主导供应链的标准化。这种由下游终端巨头反向整合上游供应链、推动统一制造规范的打法，进一步巩固了英伟达在AI硬件生态中的绝对话语权。

AI服务器需求激增，MLCC短缺问题将持续存在

据报道，随着AI需求激增，整个电子元器件行业进入高景气周期。业内人士透露，三星电机的MLCC的订单交付周期已进一步延长至52周。这意味着客户现在下单后需要等待一年才能收到产品。当下，涨价、扩产已成为全球MLCC龙头厂的常态。村田、太阳诱电、三星电机此前相继发布涨价函，AI服务器所用高容量MLCC原厂涨幅普遍在15%-35%。

点评：MLCC（多层片式陶瓷电容器）被称为“电子工业大米”，具有稳压、储能、滤波等作用，广泛应用于手机、电脑、汽车、AI服务器等领域。在AI浪潮下，市场对AI服务器需求增长，而AI服务器配备的MLCC数量是普通服务器的十倍以上，进一步拉动AI类MLCC产品需求猛增。业内人士预测，MLCC短缺问题将持续存在，因为不仅高容量、高性能MLCC的交付出现延迟，低容量和汽车用MLCC也面临同样的问题。

2026世界智能网联汽车大会召开，稳妥有序扩大场景应用

2026世界智能网联汽车大会10月21日在北京开幕，工业和信息化部副部长辛国斌会上表示，我国智能网联汽车产业发展取得阶段性成效，下一步工业和信息化部将深化跨界协同融合，稳妥有序扩大场景应用，审慎推进智能网联汽车准入和上路通行试点，加快自动驾驶重点场景规模化示范。辛国斌介绍，当前，智能网联新能源汽车产业正处于技术攻坚与商业化落地并行推进的关键窗口期。工业和信息化部将聚焦技术攻关、场景推广、行业治理，与全球业界携手，共同推动智能网联汽车产业健康可持续发展。

财经速递

○中共中央办公厅、国务院办公厅对外发布《关于推动科技创新和产业创新深度融合的意见》。意见提出，深入实施制造业重大技术改造升级和大规模设备更新工程，加速工业互联网创新发展；全面实施“人工智能+”行动，推动人工智能全方位赋能千行百业；在量子科技、生物制造、氢能和核聚变能、脑机接口、具身智能、第六代移动通信等前沿领域 探索多元技术路线、典型应用场景、可行商业模式；推动集成电路、工业母机、高端仪器、先进材料、生物制造等重点领域关键核心技术攻关取得决定性突破等。
○数字人民币运营管理中心对外公布数字人民币基础设施服务体系，推出央行端数字人民币系统（DCEPS）、数字人民币智能合约生态服务框架（e-CNY SMART Contract）两大核心成果。
○《电动汽车动力蓄电池在役检测试验方法》国标发布，覆盖电池隐患排查、二手车交易与功能检测等应用场景
○10月27日—29日，2026卫星互联网产业生态大会将在上海举行。大会主论坛将发布《上海市卫星互联网产业创新发展行动方案（2027—2030年）》。
○谷歌云与英伟达宣布Vera Rubin基础设施正式商用。谷歌云拟将基于英伟达Vera Rubin的基础设施扩展至多站点，最多部署96万颗Rubin GPU。
○谷歌CEO表示，即便客户现在希望获得2027年的算力，谷歌要满足需求已极其困难，他对长期算力需求保持信心。
○SK海力士完成了40万亿韩元股票回购。此次回购股份约占公司已发行股份总数的3.3%，是韩国上市公司规模最大的股票注销操作。

○美国能源部公布的数据显示，美国战略石油储备计划中的原油储量降至2.827亿桶，为1982年10月以来最低水平。

公告解析

新亚制程（002388）发行股份及支付现金收购启元气体方案获董事会通过，2026年10月22日复牌。
润建股份（002929）发布投资者关系活动记录表公告，2亿美元词元跨境服务订单已完成合同签署，标志着公司构建的跨境AI服务模式迎来重大商业化进展。
长盈精密（300115）1月至8月累计交付人形机器人精密零组件超过110万件，第三、四季度订单增速较上半年进一步加快。
杉杉股份（600884）拟向间接控股股东海螺集团定增募资不超40亿元，部分用于支持锂电池负极材料一体化项目建设等。
光启技术（002625）拟使用3.42亿元募集资金对全资子公司深圳光启尖端技术有限责任公司增资。
爱旭股份（600732）拟11.5亿元升级天津基地电池产能至6GW ABC电池。

恒光股份（301118）拟投资不超1.1亿元建设年产1万吨纳米硅材料项目。
金洲管道（002443）液冷CDU管路获互联网大厂170套订单，预计10月底前交付。

光智科技（300489）子公司中标11.14亿元光电子产业园项目。
生益科技（600183）拟2亿元至3亿元回购股份。

华锐精密（688059）预计前三季度净利润同比增长118%-147%。

长川科技（300604）前三季度净利润同比预增98%-110%。

来源：中国证券报

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